《绩后》一文了解券商于港交所(00388.HK)公布季绩后最新目标价及观点

港交所(00388.HK)今早股价靠稳。里昂发表报告表示，港交所第三季业绩超预期；因预期平均每日成交金额前景更好，上调今年及明年盈利预测。该行认为，未来港交所投资收益增加及成本控制具弹性，加上南向资金增加，资金流将会改善，将其目标价由265元上调至338元，相当预测市盈率估值由28倍上调至33倍，维持「优于大市」评级。该行调高对港股今明两年日均成交额预测各20%及13%，各至1,280亿及1,350亿元。 公司昨日(23日)中午公布截至今年9月底止第三季业绩，纯利31.45亿元，按年升6.5%，接近本网综合5间券商预期的中位数31.52亿元；每股盈利2.49元。不派季度息。收入及其他收益达53.72亿元，按年升5.7%，创历年第三季新高。投资收益净额为5.07亿元，去年同期为3.6亿元。季内平均每日成交金额1,188亿元，按年增长21%。 港交所首三季收入和其他收益及溢利为历来第二高，仅次于2021年首三季的纪录。期内录得纯利92.7亿元，按年升0.1%；每股盈利7.33元。收入及其他收益159.93亿元，按年升2.1%。投资收益净额为14.08亿元，去年同期为11.77亿元。期内平均每日成交金额为1,133亿元，按年升3%。 【券商上调投资评级 升港股成交额预测】 滙丰环球研究表示，上调对港交所投资评级，由「持有」升至「买入」，升目标价由378元升至382元，上调对其今年盈利预测4.8%，但下调对其2025年及2026年盈利预测各2.1%及1.4%，指其估值已重回合理水平。 花旗发表研报指，港交所第三季度净利润为31亿元，按季持平，按年增长7%。较市场预测高出3%，但低于该行预期4%。总收入为54亿元，按季下降1%，按年增长6%；核心收入为37亿元，按季下降2%，按年增长8%，低于该行预期2%。投资收入按季增长2%，按年持平，达到12亿元，主要得益于外部投资组合收益增加。该行予港交所评级「沽售」，目标价275元。 ----------------------------------------------------------- 下表列出5间券商对港交所(00388.HK)最新投资评级及目标价： 券商│投资评级│目标价(港元) 中金│跑赢行业│440元 大华继显│->买入│355元->364元 里昂│跑赢大市│265->338元 滙丰环球研究│持有->买入│378->382元 花旗│沽售│275元 券商│观点 中金│第三季业绩符合该行预期 大华继显│风险与回报更趋平衡，上调评级至「买入」 里昂│日均成交额前景良好，上调盈利预测和目标价 滙丰环球研究│ 憧憬IPO持续复甦，资金从存款流入将股市 花旗│第三季净利润及核心收入增长均逊预期 (ta/w) ~ 阿思达克财经新闻 网址: www.aastocks.com